Bitcoin recua de máxima de um mês enquanto o petróleo ultrapassa os US$ 85 e preocupações com a inflação ressurgem.

Os preços das criptomoedas caíram ligeiramente na quarta-feira. Bitcoin diminuiu cerca de 0,9%, para US$ 65.900, e ether (ETH) caiu 0,5%, para US$ 1.920, ambos medidos desde a meia-noite UTC.

Após atingir uma máxima de um mês na terça-feira, o preço da principal criptomoeda diminuiu ligeiramente à medida que alguns investidores decidiram realizar seus lucros – um acontecimento comum após ganhos significativos.

Um fator significativo nas recentes mudanças econômicas tem sido o aumento do preço do petróleo bruto WTI. O referencial de petróleo dos EUA excedeu US$ 85 por barril – um nível não visto desde 12 de junho – devido ao aumento das tensões envolvendo o Irã. Isso renovou as preocupações com a inflação, que já vinham impactando os investimentos ao longo do ano.

Os futuros do Nasdaq 100 e S&P 500 caíram de valor, enquanto os preços do ouro aumentaram 0,95%, para US$ 4.118, e a prata subiu 1,2% à medida que os investidores transferiram seu dinheiro para investimentos mais seguros.

Investidores procuraram opções mais seguras, e essa tendência se manifestou nos mercados de criptomoedas. A participação do Bitcoin no mercado cresceu para 59% à medida que o dinheiro se afastou de criptomoedas menores (altcoins) e até mesmo stablecoins, buscando a segurança percebida do bitcoin.

Posicionamento de derivativos

• A atividade do mercado desacelera: O volume de negociação nas últimas 24 horas caiu 12%, para US$ 150 bilhões, enquanto o interesse aberto (OI) permaneceu estável em torno de US$ 116 bilhões. Com apenas US$ 165 milhões em liquidações, o mercado parece estar fazendo uma pausa.
• Rácio longo/curto aperta: A razão longo/curto das últimas 24 horas está em 50,59/49,41, uma leitura mais apertada e indecisa do que há um dia. Embora tecnicamente cada posição longa seja correspondida por uma curta em termos de contratos totais, esta razão rastreia especificamente o número de contas que estão net-longas versus net-curtas. O aperto sugere que o viés de alta visto ontem está a evaporar.
• O interesse de vendas a descoberto aumenta em HYPE: O token HYPE da Hyperliquid caiu mais de 6% nas últimas 24 horas, sendo um dos maiores perdedores entre os principais tokens. A queda ocorre juntamente com um aumento acentuado no juro aberto de futuros para 42,8 milhões de HYPE, o nível mais alto desde 4 de junho. Com taxas de financiamento perpétuas anualizadas ligeiramente negativas e o delta de volume cumulativo de 24 horas (CVD) no vermelho, os dados sugerem um claro viés para posições vendidas a descoberto. Os traders parecem estar agressivamente posicionando-se para, ou antecipando, uma queda mais profunda no preço do token.
• O momentum de baixa continua em XLM: O interesse aberto em futuros de XLM aumentou pelo terceiro dia consecutivo, totalizando 1 bilhão de tokens. XLM também está relatando um CVD negativo de 24 horas, um sinal de que os ursos estão liderando a ação do preço vendendo a descoberto por meio de ordens de mercado em vez de ordens limite. Consequentemente, não é surpresa que o preço do token não tenha conseguido manter os ganhos acima de 19 centavos pelo segundo dia consecutivo.
• Interesse aberto constante em ativos de primeira linha: OI em BTC e ETH permaneceu estável nas últimas 24 horas. Esta falta de movimento sinaliza que houve muito pouco ajuste de posição ou convicção para mudar a exposição, apesar da queda dos preços à vista em relação às máximas alcançadas na terça-feira.
• Liderança de baixa generalizada: A maioria das principais criptomoedas, excluindo XMR, XAUT e HBAR, estão exibindo CVDs negativos nas últimas 24 horas. Isso confirma que o ambiente de mercado atual é caracterizado por uma liderança de baixa generalizada, com vendedores mais ativos do que compradores nos níveis atuais.
• Expectativas crescentes de volatilidade: O índice de volatilidade implícita de 30 dias do Bitcoin (BVIV) aumentou para 40% de 37,5%, um sinal de que os traders estão começando a pagar um prêmio mais alto pela proteção, pois antecipam uma ação de preço mais turbulenta à frente. O índice de volatilidade do éter (EVIV) também está mostrando sinais de aumento da flutuação.
• Demanda por exposição de alta em opções: BTC calls continuam a dominar as classificações de volume de 24 horas na Deribit, com a atividade fortemente concentrada nos contratos de $70.000 e $72.000. Calls fornecem aos traders exposição otimista ao ativo subjacente, sugerindo que alguns estão olhando além do declínio atual. As opções de Ether também estão vendo uma preferência por calls, com o strike de $3.000 emergindo como o contrato mais negociado nas últimas 24 horas.

Conversa sobre tokens

• Dash (DASH) liderou as perdas na quarta-feira, caindo 4,1% desde a meia-noite UTC para $33,44, com hyperliquid (HYPE) não muito atrás, perdendo 3,42% para $58,79 à medida que o token da exchange descentralizada continua a recuar dos máximos do mês passado.
• Midnight (NIGHT) foi o principal ganhador das últimas 24 horas, subindo 19%, após uma venda em massa na segunda-feira. Charles Hoskinson, fundador da plataforma blockchain Cardano, descreveu o projeto no X como um “ecossistema incrível com “tecnologia maravilhosa”.
• Ether.fi (ETHFI) e ethena (ENA) contrariaram a fraqueza geral, subindo 2,63% e 1,27%, respectivamente, para estender uma sequência de desempenho superior de tokens DeFi.
• Ondo está entre os movimentos mais convincentes da semana, subindo 26% nos últimos sete dias para $0,40, à medida que os ativos do mundo real tokenizados continuam a atrair interesse especulativo, apesar do ambiente macroeconômico moderado.
• O indicador de Temporada Altcoin do CoinMarketCap registrou 50/100, ligeiramente abaixo do máximo da semana passada, pois os investidores se concentraram novamente no bitcoin.